為了配合新產品關愛延年上市，公司最近出了一個“給你500萬，養老有多贊”的活動，游戲大抵測試給你500萬養老，你會通過什么投資手段來安置這一筆錢。游戲給出的投資手段有養老年金、股票、基金、儲蓄等，大家可以通過參與游戲獲得免費抽取iphone6s和旅游的機會。我這里并不是跟你推銷產品或者是游戲，而是想借助游戲和你聊聊養老你想過哪種生活。
怎么安排這500萬，才是養老的最優解？
在我看來，這個問題本身就是一個偽命題。因為這件事情的影響因素太多，而且有很多問題無法預測，比如市場風險、個人理財的能力、健康狀況、活多久、子女未來的發展、自控力等等，太多的東西不可預期。我們永遠無法站在時間的盡頭做當下的決定。
就好像你問我買保險劃不劃算，什么時候買保險最劃算一樣，我無法給你回答，因為我并不確定風險會不會發生你身上，什么時候發生在你身上。我們只能一起去探討我們人身面臨的具體風險，這些風險發生了對我們的影響以及恰當的風險管理辦法。而要不要規避這個可能的風險，能不能承擔這個可能的風險就是你要思考的功課了。
言歸正傳，既然你說養老生活沒有最優解，那還聊什么？沒有最優，一定有更科學，合理的解。而這種科學和合理的配置，是可以通過對比產生的。
先來比較兩種極端的情況（崔婆婆和金婆婆是一個單位退休）：
1.崔婆婆：500萬放在銀行吃利息（或者是替代性流動性相對較強的可以產生利息的投資:貨幣基金、短期銀行理財、短期債券）
2.金婆婆：500萬拿其中300萬躉交分紅型終身養老年金+100萬躉交分紅型終身重疾+100萬循環定存/國債（分成多份）
你會選擇哪種方式來養老？如果是我，我會選擇金婆婆的養老方式。
或許你會有很多疑問。
1. 為什么金婆婆的保險比崔婆婆的存錢好？
我能說，因為我就是一個壽險規劃師么（開個玩笑）。
在我看來，養老生活最大的魔咒叫做流動性魔咒。太多可以流動的資產，就意味著有親朋好友會向你借錢；有騙子可能會惦記上你的錢；有兒孫滿堂需要各種支援；有各種保健品、旅游、消費品公司想從你口袋里掏錢。崔婆婆無法規劃和預期自己的用錢的速度，同樣她也無法預期自己會活多久，什么時候會生病。人生有一種悲哀莫過于：人活著，錢沒了。
從人性較陰暗的面說，子女對兩位老人的態度會有什么區別：一個錢越來越少，未來還有不可預期的風險；一個吃飯掙錢，活著都有錢補貼家用，大的風險完全不用擔心。哪個婆婆活得會更有尊嚴？（每一個人都想當孝子，前提是自己有足夠的經濟能力。）
所以合理規劃是非常必要的。
2. 那除了保險，就沒有其它方式可以對抗流動性魔咒嗎？
當然有，比如房產投資。但是保險能做到穩定、持續、安全、定期的給付，不受市場等其它因素干擾，這樣的投資少之又少。
3. 金婆婆的保險為什么都是分紅的？
對，我承認羊毛出在羊身上，分紅型的保險一定會占用更多的本金，而且分紅多少是不確定的。
但是對于老年人來說，他們把控資金的能力并不強，所以與其陷入流動性魔咒，不如拿保險的分紅來抵御部分通脹，等到將來更需要用錢的時候取出來作為旅游基金或者更老時候的生活費補充。
4. 你怎么看金婆婆的養老安排？
（1） 社保+年金保險：穩定、持續、安全、定期的每月較高資金給付，形成了堅實的品質養老基礎。
（2） 分紅型終身重疾險：專款專用，減輕子女負擔，自己平時不用老擔心生病的風險，生活更安心。分紅部分可以拿來應對平時小打小鬧的疾病。
（3） 100萬循環定存/國債（分成多份）：這個部分的安排是為了進一步加強生活品質而設立的。我們可以叫它夢想基金。金婆婆可以用它來旅游、上老年大學、補貼兒孫、幫助弱小等等，實現馬斯洛需求學說里面更高層級的需求，并且毫無壓力。
那金婆婆的配置是最優解嗎？我無法肯定的回答。我相信還會存在很多更合理的配置方法，這取決于金婆婆個人的財務和非財務狀況，以及未來的市場行情。我們只是做了一個極端的比較。
5. 養老保險買一份就夠了嗎，怎么買才是更合理的配置呢？
個人建議買多份。做到兩個原則：1.養老年金從50周歲、55周歲、60周歲、65周歲呈現階梯式增長，不同養老年金從不同年齡開始領。2.雞蛋不要放在一個籃子里，養老保險也一樣。其一是因為不同形式的養老年金領取設置可以滿足我們不同的需求；其二放多個籃子就跟投資一樣的道理。
文章就寫到這里，不覺已凌晨，關于養老我有太多的話想說。更多觀念，請參考我的上篇文章退休后，你拿什么養活自己。如果給你500萬，你的養老有什么安排呢？歡迎大家來吐槽。
