未晚方法論 | 第12篇

300多年前，荷屬美洲新尼德蘭省總督皮特用24美金從印第安人手上買下了曼哈頓島；如今，曼哈頓已經變成全世界最為繁華的商業中心之一。按2000年的估算，曼哈頓島價值2.5萬億美元。

皮特先生做了一筆宇宙無敵的劃算生意？未必。

如果皮特先生用這24美金去投資，按照美國股市近100年的平均投資收益率9%來計算，從1626年皮特先生買下曼哈頓島到2000年，這區區24美金會神奇地變為2386萬億美金！差不多是2000年曼哈頓價值的1000倍！皮特先生真是虧到哭不出來。

古印度國王為了獎賞國際象棋的發明者西薩，賞給他大量黃金珠寶。但西薩拒絕了國王的獎賞，他說：請陛下賞賜我一些麥子吧，在棋盤的第一格里面放1粒麥子，第二格放2粒，第三格4粒，以此類推，每一格放的麥子是上一格的一倍，直到放滿棋盤的64個格子。

國王覺得這個要求太簡單了，就答應了西薩并命人搬來幾袋麥子。但麥子往棋盤上一擺，國王很快就后悔了：就算將國庫所有的糧食都擺上棋盤，也不夠百分之一。因為即使一粒麥子只有一克重，那也需要數十萬億噸的麥子才能按西薩的要求擺滿棋盤。

這兩個小故事其實都在向我們展示一個重要概念的神奇效果，這個概念就是"復利"。

什么是復利

百度百科上對復利的解釋是：復利是指在每經過一個計息期后，都要將所生利息加入本金，以計算下期的利息。這樣，在每一個計息期，上一個計息期的利息都將成為生息的本金，即以利生利，也就是俗稱的“利滾利”。

復利是相對于單利而言，用兩個簡單的對比就能看出復利和單利的不同。

同樣是1元錢做投資，收益率都是10%，小A做單利投資，小B做復利投資，你猜猜，20年后，誰的收益會勝出，兩者之間差多少呢？50年后，100年后呢？

小A的收益

小B的收益

第一年

1*（1+10%）= 1.1

1* (1+10%) = 1.1

第二年

1*（1+10%*2）= 1.2

1 * (1+10%) ^ 2 = 1.21

第三年

1*（1+10%*3）= 1.3

1 * (1+10%) ^ 3 = 1.331

第五年

1*（1+10%*5）= 1.5

1 * (1+10%) ^ 5 = 1.61

第十年

1*（1+10%*10）= 2

1 * (1+10%) ^ 10 = 2.594

第十五年

1*（1+10%*15）= 2.5

1 * (1+10%) ^ 15 = 4.177

第二十年

1*（1+10%*20）= 3

1 * (1+10%) ^ 20 = 6.727

第五十年

1*（1+10%*50）= 6

1 * (1+10%) ^ 50 = 117.391

第一百年

1*（1+10%*100）= 11

1 * (1+10%) ^ 100 = 13780

從上述這張表中我們可以看出，從第二年開始，復利收益就超過了單利收益，雖然在開始階段兩個收益相差不是很大，但隨著時間拉長，復利收益開始甩出單利收益幾條街。第二十年，復利收益已經變成了單利收益的兩倍多；第五十年，復利收益差不多是單利收益的20倍；到第一百年，復利收益差不多是單利收益的1378倍。

這個簡單的計算就能讓我們感受到復利的神奇，難怪愛因斯坦曾經說復利是世界第八大奇跡，其威力甚至超過原子彈。

這絕不是夸張，股神巴菲特就把他的業績歸功于時間和復利的神奇效果。早在1963年他就說：“要取得如此神奇的投資業績，還需要有其他關鍵因素的作用。一個因素擁有聰明才智讓自己活得非常長壽，另一個影響重大的因素是復利利率相對而言非常微小變化就能導致最終累計增值的巨大變化。而且也非常明顯的是期限越長這種影響越大?！?/p>

如何應用復利實現自我成長

那復利和我們有什么關系，我們如何利用復利獲得自我增值？

可以從兩個層面來看。

最直接的層面，復利影響了我們對投資理財的認知和行動。

我身邊有不少小伙伴抱怨自己資金太少理不了財，或者銀行理財產品的收益率太低，賺不到幾個錢。其實，利用復利公式我們可以重新審視一下到底是什么影響了我們的收益率，本金少就真的賺不到錢嗎？

FV = PV*(1+i)^n

這個公式中，PV代表我們在期初投入的資金，也就是本金；FV代表我們在期末的總收益，i是收益率，n是投資的年期。

本金、收益率、投資年期以及這三者的作用關系共同決定了期末的投資價值。但投資新手往往只看到了本金和收益率，以為這兩個因素才是決定期末投資價值的關鍵。其實投資年期和這三者的作用關系才是老司機獲得豐厚回報的關鍵，復利產生的驚人爆發式增長就是通過時間積累和這三者的作用關系達到的。

重新審視自己的理財觀，不要因為本金少而放棄，也不要因為收益率沒有巴菲特那么傲人而沮喪，現在行動，你還有時間，也有復利這個神奇的增長利器，如果有足夠的耐心，一篇小雪花也能滾成一個大雪球。

再深入一點，復利的作用方式，其實對我們的成長有很大啟發。

不知道你身邊有沒有這樣的朋友，一直都默默無聞，但突然間好像人品大爆發，各種升值、加薪、機會都蜂擁而來，你百思不得其解，這家伙到底是行了什么大運？

除了好運，我相信，這位朋友更多地是借用了復利的神奇力量。

下面這張圖中的曲線，是一條復利增長曲線，橫軸是時間，縱軸是收益率。就像我們剛才做的計算一樣，復利在初期的效果并不明顯，甚至是沒有什么優勢，但如果就此放棄的話，永遠都無法體驗復利帶來的神奇效果。但如果一直堅持下去，等待時間和復利帶來的奇跡，必將在未來的某一天看到爆發式的增長，一發不可收拾。

把這張圖的橫軸換成學習，縱軸換成價值，我們可以得到成長的復利曲線。

是的，成長就是一個不斷學習，不斷修正，不斷積累的過程。在剛開始，你可能投入了很多但效果并不明顯，這是積累的必經階段，如果在這個階段就放棄，那可能永遠沒有機會體會到成功的快樂。淺嘗輒止只會讓我們一無所獲。要想收獲復利的神奇效果，就得耐下性子堅持投入，克服成長路上的寂寞，讓時間和復利為我們創造奇跡。

懂得了這個道理，我們就不難明白那些默默無聞后一飛沖天的朋友，好運只是他們謙虛的托詞，我們沒有看到的是他們背后付出的艱辛和努力。

總結起來，要想在我們的成長路上體驗到復利效應，我們需要做到三點：

1）用復利的增長方式去學習，去積累

單利的增長方式就好像是一個個獨立事件的增長，相互之間沒有關聯和加強作用。而復利的增長方式就好像池塘里的漣漪，一層一層往外擴散，每個漣漪和下一個漣漪之間是推動遞進的關系，漣漪直徑越來越大。所謂用復利的增長方式去學習積累，就是在一個可以通過積累來推進加強認知和能力的領域持續投入，深耕精進。而不是只做一些機械的重復性努力。拿讀書來說，在一個領域內閱讀多本經典就是利用復利的增長方式在學習積累；但如果沒有目的地閱讀不同領域的書籍，表面上看起來也是在學習積累，但這樣就好像是用單利增長的方式在學習，遠不如復利增長的效果好。

2）盡早開始

時間就是金錢，這話一點不錯。要想讓復利產生強大的力量，時間長度是一個關鍵。所以無論做什么，盡早開始往往是一個最優策略。我一直都強調為時未晚這個概念，很多人以為自己錯過了學習的最佳時機，錯過了進入一個行業的最佳時機，錯過了改變自己的最佳時機，但學習和成長這件事上，除了昨天，最佳的時機就是現在，現在開始，為時未晚。

3）不要忽視小習慣

巴菲特說"復利利率相對而言非常微小的變化就能導致最終累計增值的巨大變化"，在我們的成長過程中，那些我們不加重視的小習慣就像利率的微小變化一樣，短期看來沒有什么大的影響，但長期來說，它們將影響我們的成敗。"千里之堤潰于蟻穴"就是在說壞的小習慣的毀滅性影響；"滴水穿石，鐵杵成針"則是說好的小習慣對成功的貢獻。

正確認識復利概念并將其應用到我們的成長中，有一天，在成長路上你可能也會創造出巴菲特在投資領域那樣的成績。

【為時未晚】關注個人成長與職業發展。開啟全新的人生旅程，It's never too late.