十一連陽之后的深度思考，從2017年的個股業績為主，到2018年的業績個股為主，邏輯上出現了多大的轉折，事實上出現了多大的變化？這就是十一連陽的真諦。— ?一個流氓的碎碎念
今晚比較簡單比較純粹我們聊聊閑篇！
今天十一連陽了，很多投資者都發現了十一連陽又如何？個股并沒有怎么漲，甚至說很多個股還出現了下跌了，這樣的陽線不要也罷。
當投資者有這種發現的時候，說明還不太了解市場的變化，我們來聊聊2017年的邏輯吧。
2017年的時候，基本上是個股有業績的都會漲，沒有業績的基本上都很慘，所謂的殺垃圾，殺估值也就是在這一年里，這一年里面我們更多的注意到一些原本估值并不低的個股，比如美的，比如格力，比如茅臺之類的其實原始的估值并不算極其之低，但是在2017年業績反轉的一年里，很多個股的業績呈現出強勁的上漲動力，這支撐著2017年整個股市的運行，而2017年創業板指數都還是綠的。
所以總結一下2017年是個股業績為王的時代，只要一個股票業績穩定且增長都會有不錯的漲幅，最明顯的就是科大訊飛了。
但是2018年的邏輯不一樣了，從一開始我們看到的就是在年末和年初的業績確定性的問題，過去的十幾年里，基本上沒有人會去研究一只股票的業績確定性，其實那時候大家都覺得上市公司的預告就是真的，但是2017年太多的假預告，過去的幾年里，垃圾股以及專門炒作一二級市場差的收割智商稅的人們已經在用不斷的無法兌現的謊言侵蝕了二級市場的所有的信任了。
所以現在預告都不一定是真的，正式報告還需要交易所不斷的問詢，這才有可能說真話，要知道過去兩大交易所兩耳不聞窗外事的時候，市場有多少我們完全不知道謊言存在。
所以2018年一開始，市場就開始追求業績的確定性了，對于小盤股以及過去信譽不是很高的個股基本上的態度就是死活不管了。而對于業績確定性很強的個股比如說銀行，比如說各行業的扣非凈利潤第一名，比如說明確具備業績周期型反轉，且得到確認的大周期股們，這里面包括地產、水泥、有色、煤炭、鋼鐵。這一系列的個股的上漲基本上可以奠定一個明確的思路——具備強確定性業績的個股是2018年一開始資金就非常關注的對象。
所以，我在前段時間的思路里很清晰的提出一個觀點——細分子行業的扣非凈利潤第一名，以及大行業板塊扣非凈利潤前5名可以無腦關注，而其他的個股，只能說各安天命了，因為這些個股都是行業乃至于整個市場的佼佼者，一定不會出問題，而其他的個股則不能說一定沒有問題了。
最關鍵的是一個資金認可的問題，對于這些好比班里來自于學校甚至說市里國家都認可的好學生，一定是資金追逐的對象，為什么風投去投項目的時候喜歡不惜代價的砸前兩名，而不會去超額溢價選擇第5名或者第10名。其實邏輯很簡單——任何商業邏輯下，贏家通常只有一個，就算行業足夠大一般也不過超過兩個，這就是為什么中國電商這么長時間只有淘寶和京東是家喻戶曉的，且市場給出了天價的估值。
這也是為什么通訊工具一直都被騰訊壟斷著，蘋果手機出掉了整個手機市場70%的利潤。這就是贏家通吃的邏輯。
所以，2018年最保險也是收益率最穩定的投資手法一定是選擇贏家通吃的股票，那就是行業的頭部1-2名。甚至只選擇第一名。
這將是2018年乃至于未來很長一段時間，市場資金選擇的主流，也是邏輯上最靠譜的投資方法。
其實對于技術面來說，現在基本上可以確立牛市即將開啟，但是對于牛市到來，我只能告訴大家，就算牛市來了也不一定是一個雨露均沾的機會，因為今年我們完全不知道一次性退市多少只個股，如果退市的個股大于3只，那么整個市場的垃圾股都應該大幅度折價！
過去十幾年的殼文化，過去十幾年的題材股炒作，過去十幾年的認知在這兩年必須要轉變了，大盤股的牛市來了！選擇最會賺錢的，最能賺錢的企業，然后讓他們幫你賺錢，這應該是再好不過的交易！
好了，周末了，就聊這么多吧！
祝大家周末愉快！
